Дипломная работа: Выявление и оценка резервов роста производительности труда (на примере открытого акционерного общества "Ижевский автозавод")

Рассчитаем индексы среднего заработка и производительности  промышленно-производственного персонала.

СЗ2006         3859,7

Iсз = 1,35              (9)

СЗ2005        2851,1

ГВ2006       550,78

Iгв = 1,4                (10)

ГВ2005       393,22

где СЗ-средняя заработная плата,

ГВ- средняя выработка на 1-го работника.

Приведенные данные показывают, что на предприятии темпы роста производительности труда опережают темпы роста оплаты труда. Коэффициент опережения равен:

Коп = Iгв/ Iсз = 1,4/1,35 =1,04           (11)

Для определения экономии фонда оплаты труда или его перерасхода воспользуемся формулой:

Э = Iсз - Iгв  /  Iсз =67029,3 х (-0,037) =24800,841 тыс.руб.           (12)

В данном случае более высокие темпы роста производительности по сравнению с темпами роста оплаты труда привели к экономии фонда заработной платы на сумму 24800841 рубль.

2.2 Анализ основных и оборотных средств предприятия

Валюта баланса в 2006г. увеличилась на 957914 тыс. руб. или на 37,81%, причиной этого является наращивание ОАО''Ижмаш-авто'' хозяйственного оборота.

1) Величина внеоборотных активов за 2006 год возросла на 85 337 тыс. руб. или на 6,4%, в т.ч.:

-остаточная стоимость основных средств возросла на 40 998 тыс. руб., при этом ввод в эксплуатацию составил 144 627,2 тыс. руб., износ- 104 136,8 тыс. руб., данные изменения произошли в результате расторжения сделки с ОАО ''Ижмаш'' по передаче имущества ц.352 и ц. 382;

-долгосрочные финансовые вложения были увеличены на 52 879 тыс. руб. или 11,55% все это произошло в связи продолжающимся формированием уставного капитала сторонних организаций.

В динамике величина внеоборотных активов возрастает, тогда, как в структуре баланса их удельный вес уменьшился, это свидетельствует о формировании более мобильной структуры активов и об улучшении финансового положения ОАО ''Ижмаш-авто''.

2) Оборотные активы увеличились на 872 577 тыс. руб. или на 83,50%, в структуре баланса их величина возросла. Наращивание объемов производства потребовало привлечения дополнительных оборотных средств. В основном рост оборотных активов произошел за счет статьи ''запасы'', за 2002 год они увеличились на 688 247 тыс. руб. или на 93,39%, это вызвано наращиванием объемов производства и ростом цен у поставщиков.

ОАО ''Иж-авто'' проводит большую работу в области организации четкого контроля и формированию запасов, осуществляет их строгое нормирование и учет.

Остатки готовой продукции и товаров отгруженных возросли, это вызвано рядом факторов. Во-первых, произошел рост объемов производства. Во-вторых, тогда как в начале года наблюдается увеличение спроса на автомобильную продукцию, то летом происходит сезонное снижение потребительской активности. В-третьих, рост цен на сырье и комплектующие, а так же на энергоносители, повлек за собой рост себестоимости, что так же повлияло на остатки готовой продукции.

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, отражаемый на счете 19, возрос на 107 780 тыс. руб. или 75,78% в связи с тем, что на предприятии увеличилось поступление товарно-материальных ценностей, работ и услуг, неоплаченных поставщикам и подрядчикам, подтверждением этому служит рост кредиторской задолженности на 299 662 тыс. руб.

Дебиторская задолженность за данный период увеличилась на 7 632 тыс. руб. и составила 164 600 тыс. руб. Это говорит о том, что предприятие не работает с должниками и допускает рост дебиторской задолженности.

Показатель ''Капитал и резервы'' за отчетный период снизился на 47 623 тыс. рублей. Это произошло за счет образование убытков в отчетном году, при этом уставный капитал не изменился и с момента регистрации общества составляет 1 350 000,0 тысяч рублей. В виду убыточности производства резервный фонд и фонд социальной сферы не формировались и убытки прошлых лет не погашались.

2.3. Анализ финансового состояния предприятия

2.3.1.Анализ ликвидности баланса

Финансовый анализ является частью общего, полного анализа хозяйственной деятельности, который состоит из двух тесно взаимосвязанных разделов: финансового анализа и производственно-управленческого анализа.

Основной целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых, наиболее информативных, параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.

Финансовый анализ является прерогативой высшего звена управленческих структур предприятия, способных влиять на формирование финансовых ресурсов и потоки денежных средств. Эффективность или неэффективность частных управленческих решений, связанных с определением цены продукта, размера партии закупок сырья или поставок продукции, замены оборудования или технологии, и другие решения должны пройти оценку с точки зрения общего успеха фирмы, характера ее экономического роста и роста общей финансовой эффективности. Финансовый анализ как метод познания экономических явлений и процессов занимает важное место в системе управления предприятием.

Основным источником информации для анализа финансового состояния служит бухгалтерский баланс предприятия. Его значение  настолько велико, что анализ финансового состояния нередко называют анализом баланса. Источником данных для анализа финансовых результатов является отчет о финансовых результатах и их использовании.

Бухгалтерский баланс служит индикатором для оценки финансового состояния предприятия. Валюта баланса дает ориентировочную сумму средств, находящихся в распоряжении предприятия.

Важнейшими показателями эффективного использования оборотного капитала являются: длительность 1-го оборота в днях, продолжительность операционного цикла, оборачиваемость средств в расчетах (в оборотах).

Потребность в анализе ликвидности баланса возникает в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимостью оценки кредитоспособности предприятия. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность активов – величина, обратная ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства. Чем меньше требуется времени, чтобы данный вид активов обрел денежную форму, тем выше его ликвидность. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенным в порядке возрастания сроков.

Для анализа ликвидности применяются показатели, характеризующие способность предприятия выполнять свои обязательства и дающие представление не только о платежеспособности фирмы на данный момент, но и в случае чрезвычайных происшествий.

Различные показатели ликвидности важны не только для руководителей и финансовых работников предприятия, но и представляют интерес для различных потребителей аналитической информации: коэффициент абсолютной ликвидности – для поставщиков сырья и материалов, коэффициент быстрой ликвидности – для банков, коэффициент покрытия – для покупателей и держателей акций и облигаций предприятия.[2,с.347-357]

Общую оценку ликвидности предприятия дает коэффициент покрытия (текущей ликвидности, общего покрытия). Коэффициент покрытия равен отношению текущих активов к краткосрочным обязательствам и определяется следующим образом:

К1 = ОС / ОП , где                 (13)

ОС – сумма оборотных средств в виде запасов и затрат (за вычетом расходов будущих периодов), денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных средств;

ОП – сумма срочных обязательств предприятия в виде краткосрочных кредитов банка, кредиторской задолженности и прочих краткосрочных пассивов.

Коэффициент покрытия измеряет общую ликвидность и показывает, в какой мере текущие кредиторские обстоятельства обеспечиваются текущими активами, то есть, сколько денежных единиц текущих активов приходится на  1 денежную единицу текущих обязательств. Однако этот показатель очень укрупненный, так как в нем не учитывается степень ликвидности отдельных элементов оборотного капитала.

Коэффициент критической ликвидности является промежуточным коэффициентом покрытия и показывает, какая часть текущих активов за минусом запасов и дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются менее чем через 12 месяцев после отчетной даты, покрывается текущими обязательствами. Коэффициент критической ликвидности рассчитывается по формуле:

К2= ДСА / ОП, где                (14)

ДСА – сумма денежных средств, краткосрочные финансовые вложения, дебиторская задолженность и прочие активы.

Он помогает оценить возможность погашения фирмой краткосрочных обязательств в случае ее критического положения, когда не будет возможности продать запасы.

Коэффициент абсолютной ликвидности определяется отношением наиболее ликвидных активов к текущим обязательствам и рассчитывается по формуле:

К3 = ДСФ / ОП, где               (15)

ДСФ – сумма денежных средств и краткосрочных финансовых вложений.

Этот коэффициент является наиболее жестким критерием платежеспособности и показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время.

Потребность в анализе ликвидности баланса и платежеспособности предприятия возникает в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимости оценки кредитоспособности предприятия. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств и одновременно бесперебойного осуществления процесса производства и реализации продукции. Ликвидность активов величина обратная ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства. Чем меньше времени требуется, чтобы данный вид активов обрел денежную форму, тем выше его ликвидность.

Данные расчёта проведения анализа ликвидности баланса пометим в таблицу 10.

Таблица 10

Сводная таблица аналитических показателей группы ликвидности

Собственными оборотными средствами ОАО "ИжАвто" не владеет, что свидетельствует о крайне неликвидном положении организации.

Данное состояние подтверждают коэффициенты ликвидности. Так коэффициент текущей ликвидности при норме больше 2 составил всего 1,29. По данному показателю можно сказать о низкой платежеспособности. Коэффициент быстрой ликвидности при норме более 1 составил всего 0.117, а  коэффициент абсолютной ликвидности составил 0,013 при норме больше 0,2. Этот индикатор имеет особенное важное значение для поставщиков материальных ресурсов и банка, кредитующего предприятие.

Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов равна 0 при норме больше 0,5 к концу 2006г., что говорит о том что запасы все ещё профинансированы краткосрочной задолженностью.

Это говорит о том, что если предприятие в ближайшем будущем не изменит динамику показателей в благоприятную сторону, то у него будут серьезные проблемы в расчетах с кредиторами.

2.3.2. Анализ деловой активности предприятия

Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется прежде всего в скорости оборота его средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов, которые являются относительными показателями финансовых результатов деятельности предприятия.

Оборотный капитал включает в себя средства, необходимые для финансирования запасов исходного сырья, полуфабрикатов и комплектующих изделий, незавершенного производства, запасов готовой продукции, расходов будущих периодов, наличные денежные средства на счетах предприятия, а также дебиторскую задолженность. Потребность в оборотном капитале отлична от потребности в основном капитале, как по своему характеру, так и по возможности финансирования. Общим является, однако, то, что потребности в основном и оборотном капиталах возникают вследствие несовпадения сроков вложения средств и поступления доходов. В таблице 11 представлены основные показатели.

Таблица 11

Сводная таблица аналитических показателей

Анализируя рассчитанные показатели можно сделать вывод о неплохой деловой активности ОАО "Иж-Авто". Об этом говорит динамика следующих показателей:

1. Выручка от реализации возросла на 72,6% (с  3500,5 млн. руб. до 6041,5 млн. руб.)

2.Чистая прибыль предприятия увеличилась до 6681,36 тыс. руб.

Отдача основных производственных фондов (фондоотдача) возросла с 3,47руб. до 5,09руб.

3.Возросла оборачиваемость средств в расчетах с 14,45 об. на начало до 21,45 об.  за 2006г.

Однако наряду с этим некоторые показатели деловой активности имеют отрицательную динамику:

·  Снизилась длительность 1-го оборота запасов (со 138 дней до 167 дней в год)

·  Соответственно увеличился операционный цикл - с 142 дней до 162 дней.

Таким образом, основные показатели являются неплохими, но отрицательная динамика вышеуказанных показателей ставит вопрос о необходимость принятия мер в данной области.

2.3.3 Анализ рыночной устойчивости предприятия

Рынок легковых автомобилей в России является одним из самых быстрорастущих в мире. За последние десять лет парк легковых автомобилей вырос более чем в два раза. За это время изменилась и структура автомобильного парка. На протяжении всего времени, за исключением 1998г., наблюдается стабильный рост доли автомобилей иностранных марок, напрямую связанный с ростом доходов и, соответственно, требований потребителей автомобилей. Учитывая макроэкономические предпосылки, можно прогнозировать сохранение данной тенденции и в среднесрочной перспективе (3-5 лет).

По прогнозу АСМ-Холдинга, при условии модернизации модельного ряда, отечественные легковые автомобили будут пользоваться устойчивым спросом в диапазоне цен 4-7 тыс. USD. Объем продаж до 2009 г. будет стабильным в пределах 840-940 тыс. автомобилей в год, объем выпуска отечественных автомобилей (с учетом экспорта) будет в пределах 940-1040 тыс. автомобилей.

Анализ общей ситуации в отрасли позволяет давать положительные прогнозы дальнейшего развития российской автомобильной промышленности и производства легковых автомобилей.

Рыночная устойчивость - характеристика свидетельствующая о стабильном превышении доходов на расходами, свободном маневрировании денежными средствами предприятия и эффективном их использовании.

Анализ рыночной устойчивости позволяет внешним субъектам анализа (особенно инвесторам) определить финансовые возможности на длительную перспективу (более одного года). Задачей рыночной устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы:

-насколько организация независима с финансовой точки зрения;

-растет или снижается уровень этой независимости;

 -отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам финансово-хозяйственной деятельности.

Анализ основывается на определении следующих коэффициентов, рассчитанных по данным баланса (таб. 12).

Таблица 12

По данным таблицы 12 можно констатировать, что за анализируемый период (2005г. по 2006г.) предприятие находится в неустойчивом рыночном положении. Об этом говорит динамика следующих показателей.

 За период с 2005 по 2006г платежеспособность предприятия снизилась. Доля заемных средств в общей сумме хозяйственных средств также возросла. Также наблюдается невозможность покрытия всех своих обязательств за счет собственных средств. Предприятие находится в  финансовой зависимости от внешних источников финансирования. 

По коэффициенту соотношения оборотных и необоротных активов можно выявить небольшое улучшение финансовой устойчивости.

Коэффициент маневренности (увеличение на 0,11 с 0,3 до 0,41) показывает на средний уровень гибкости использования собственных оборотных средств предприятия позволяющий маневрировать ими в течении года.

Коэффициент обеспеченности запасов показывает, что все материальные запасы формируются за счет заемных средств, что определяет финансовую зависимость от внешних источников. Доля долгосрочных обязательств в общей сумме заемного капитала увеличилась с 0,21 до 1,41.  Предприятие находится в неустойчивом положении и в области финансового риска.

2.3.4. Анализ финансовой устойчивости предприятия

Залогом выживаемости и основой стабильности положения предприятия служит его устойчивость. На устойчивость предприятия оказывают влияние различные факторы: положение предприятия на товарном рынке, производство и выпуск дешевой, пользующейся спросом продукции, его потенциал в деловом сотрудничестве, степень зависимости от внешних кредиторов и инвесторов, наличие неплатежеспособных дебиторов, эффективность хозяйственных и финансовых операций и т.д.

Анализ устойчивости финансового состояния позволяет ответить на вопрос: на сколько правильно предприятие управляло финансовыми ресурсами в течение определенного периода времени. Важно, чтобы состояние финансовых ресурсов соответствовало требованиям рынка и отвечало потребностям развития предприятия, поскольку недостаточная финансовая устойчивость может привести к неплатежеспособности предприятия и отсутствию у него средств для развития производства, а избыточная – препятствовать развитию, отягощая затраты предприятия излишними запасами и резервами. Таким образом, сущность финансовой устойчивости определяется эффективным формированием, распределением и использованием финансовых ресурсов, а платежеспособность выступает ее внешним проявлением.

Финансовая устойчивость предприятия – это такое состояние его финансовых ресурсов, их распределение и использование, которое обеспечивает развитие предприятия на основе роста прибыли и капитала при сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях допустимого уровня риска.

На финансовую устойчивость предприятия влияет огромное многообразие факторов. Согласно классификации (Артеменко В.Г., Беллендир М.В.) факторов, влияющих на финансовую устойчивость предприятия, выделяют внешние и внутренние.

Устойчивость предприятия, прежде всего, зависит от состава структуры выпускаемой продукции и оказываемых услуг в неразрывной связи с издержками производства. Причем важно соотношение между постоянными и переменными издержками.

Другим важным фактором финансовой устойчивости предприятия, тесно связанным с видами производимой продукции и технологии производства, является оптимальный состав и структура активов, а также правильный выбор стратегии управления ими. Искусство управления текущими активами состоит в том, чтобы держать на счетах предприятия лишь минимально необходимую сумму ликвидных средств, которая нужна для текущей оперативной деятельности.

Значительным внутренним фактором финансовой устойчивости являются состав и структура финансовых ресурсов, правильный выбор стратегии и тактики управления ими. Чем больше у предприятия собственных финансовых ресурсов, прежде всего, прибыли, тем спокойнее оно может себя чувствовать. При этом важна не  только общая масса прибыли, но и структура ее распределения, особенно та доля, которая направляется на развитие производства.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5