Дипломная работа: Анализ финансово-хозяйственной деятельности фирмы на примере ООО "Камэнергостройпром"

2.3 Расчет и анализ относительных показателей эффективности финансово-хозяйственной деятельности ООО «Комэнергостройпром»

Анализ относительных показателей (коэффициентов) – расчет отношений данных отчетности, определение взаимосвязи показателей [34, с. 56].

Итак, проведем анализ относительных показателей, характеризующих эффективность финансово-хозяйственной деятельности ООО «КЭСП».

В системе показателей, характеризующих эффективность работы предприятия, ведущее место занимают показатели рентабельности.

Показатели рентабельности представляют собой важные характеристики факторной среды формирования прибыли и дохода предприятия, поэтому они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансово-хозяйственной деятельности состояния ООО «Комэнергострой-пром» с различных позиций.

Анализ показателей рентабельности позволяет оценить текущую хозяйственную деятельность, вскрыть резервы повышения ее эффективности и разработать систему мер по использованию данных резервов [39, с. 128].

Анализ начинается с расчета показателей рентабельности как в целом по предприятию, так и по отдельным видам продукции.

Для анализа рентабельности отразим необходимые данные в таблице 2.7.

Таблица 2.7 – Исходные данные для анализа финансовых результатов деятельности ООО «Комэнергостройпром» за 2008-2009 гг.

На основе исходных данных, рассчитаем показатели рентабельности в соответствии с формулами, указанными в первой главе третьего параграфа:

Рентабельность производства (предприятия):

Р2008=17,49%;

Р2009 =  43,12%;

Рентабельность продукции в целом по предприятию составляет:

Рпр2008 = 4,06%; Рпр2009 = 10,29%.

Рассчитаем данный показатель по двум видам продукции (Сваи С70.40-5 и Плиты ПБ1-20), воспользовавшись данными таблицы 2.5:

РСпр2008 =21,96%; РСпр2009 =19,14%;

РПпр2008 =21,97%; РСпр2009 =16,81%.

Рентабельность оборота (продаж) в целом по анализируемому предприятию составляет:

Рпродаж 2008 =3,29%; Рпродаж 2009 =7,59%.

Рассчитаем рентабельность оборота по анализируемым видам продукции (Сваи С70.40-5 и Плиты ПБ1-20):

РС об 2008 = 18,06%;

РС об 2009 = 16,07%.

РП об 2008 = = 18,01%;

РП об 2009 = = 14,39%.

Далее рассчитаем рентабельность совокупных активов:

Р2008 =10,27%; Р2009 =20,03%.

Рассчитаем рентабельность внеоборотных активов:

Р2008 =31,04%; Р2009 =75%.

Рентабельность оборотных активов следующая:

Р2008 =15,35%; Р2009 =27,33%.

Рентабельность собственного оборотного капитала составляет:

Р2008 =21,50%; Р2009 =37,87%.

Рентабельность собственного капитала равна:

Р2008 =13,72%; Р2009 =35,30%.

Рассчитаем рентабельность издержек на изделия Свая С70.40-5 и Плита ПБ1-20:

РС 2008= 21,97%; РС 2009 = 19,14%;

РП 2008= 21,95%; РП 2009 = 16,81%.

Для удобства анализа рентабельности по ООО «Комэнергостройпром» за 2008-2009 гг. сведем рассчитанные показатели в таблицу 2.8.

Таблица 2.8 – Расчет показателей рентабельности в целом по ООО «Комэнергостройпром» за 2008-2009 гг.

Из таблицы 2.8, после расчетов полученных данных можно сделать следующие выводы. Показатели рентабельности в целом по предприятию имеют положительную тенденцию роста.

Следует отметить, что рентабельность производства (предприятия) в 2009 г. по сравнению с 2008 г. увеличилась на 25,63% и составила 43,12%.

Рентабельность продукции в 2009 г. возросла на 6,23% и составила 10,29% по сравнению с предыдущим годом. Повысился уровень рентабельности оборота (продаж) на 4,3%, это свидетельствует о повышении спроса на производимую продукцию.

Из проделанных расчетов видно, что увеличение рентабельности таких показателей как: совокупных, внеоборотных и оборотных активов имеет тенденцию роста, что позволяет ООО «КЭСП» сфокусировать свое внимание на уровне рентабельности собственного и собственного оборотного капиталов, рентабельность которых в 2009 г. также увеличилась на 21,58% и 16,37% соответственно.

В отчетном периоде деятельность компании оставалась прибыльной и при этом наблюдалась общая тенденция роста всех показателей рентабельности.

Отразим наглядно динамику показателей рентабельности в целом по ООО «Комэнергостройпром» за 2008-2009 гг. на рисунке 2.3.

Рисунок 2.3 – Динамика показателей рентабельности в целом по ООО «Комэнергостройпром» за 2008-2009 гг.

Исходя из рисунка 2.3 видно, что рентабельность ООО «КЭСП» имеет положительную динамику. Это говорит о том, что рассчитанные коэффициенты рентабельности положительно повлияли на финансово-хозяйственную деятельность анализируемого предприятия в 2009 г.

Показатели рентабельности ООО «КЭСП», рассчитанные по отдельным видам продукции, сведем в таблицу 2.9.

Таблица 2.9 – Расчет показателей рентабельности ООО «Комэнерго-стройпром» по отдельным видам продукции за 2008-2009 гг.

Данные таблицы 2.9 свидетельствуют о том, что наиболее рентабельной является продукция Свая С70.40-5. Но, не смотря на это, показатели свидетельствуют о снижении рентабельности в 2009 г. по сравнению с предыдущим годом как Сваи С70.40-5 так и Плиты ПБ1-20.

Рассматривая расчет рентабельности по отдельным видам продукции, следует сказать, что в 2009 г. по сравнению с 2008 г. рентабельность Сваи С70.40-5 уменьшилась на 2,83% и составила 19,14%. Рентабельность Плиты ПБ1-20 также уменьшилась на 5,14% и составила 16,81%. Такое, хоть и незначительное, снижение рентабельности произошло за счет роста цен и себестоимости на рассматриваемы продукты.

Что касается рентабельности оборота (продаж) по анализируемым продуктам, то данные таблицы 2.9 показывают снижение рентабельности двух рассматриваемых продуктов в отчетном периоде, по сравнению с базовым. Рентабельность Сваи С70.40-5 в 2009 г. уменьшилась на 1,99% и составила 16,07%, рентабельность Плиты ПБ1-20 также уменьшилась на 3,62% и составила 14,39%. Причинами снижения оборота (продаж) данных продуктов является рост издержек производства и падение конкурентоспособности, что позволяет предположить сокращение спроса на рассматриваемые продукты.

Следующим этапом анализа является изучение факторов, влияющих на величину рентабельности. Для этого необходимо провести факторный анализ рентабельности продукции и рентабельности оборота (продаж).

Уровень рентабельности продукции, исчисленный в целом по предприятию, зависит от трех основных факторов первого порядка: изменения структуры реализованной продукции, ее себестоимости и средних цен реализации [19, с. 44].

Проведем факторный анализ рентабельности продукции в целом по ООО «Комэнергостройпром».

Расчет влияния факторов первого уровня на изменение рентабельности в целом по ООО «Комэнергостройпром» можно выполнить способом цепной подстановки, используя формулы, представленные в первой главе третьего параграфа дипломной работы, и данные таблицы 2.5:

Р== 23,30%; Р== 23,30%;

Р== 23,33%; Р== 6,39%;

Р== 36,82%.

Для того чтобы проанализировать рентабельность в целом по предприятию, рассчитаем общую оценку изменения рентабельности:

Р= 36,82% – 23,30% = +13,52%.

Далее определим изменение рентабельности за счет влияния следующих факторов:

¾  объема реализации продукции: = 23,30% – 23,33% = –0,03%;

¾  структуры товарной продукции: = 23,33% – 23,30% = +0,03%;

¾  отпускных цен: = 6,36% – 23,33% = –16,97%;

¾  себестоимости реализованной продукции:  = 36,82% – 6,36% =

= +30,46%.

Полученные результаты свидетельствуют о том, что уровень рентабельности, исчисленный в целом по предприятию, в 2009 г. по сравнению с 2008 г. повысился на 13,52%. Положительное влияние на рост рентабельности также оказали такие факторы как: структура товарной продукции и себестоимость реализованной продукции. За счет снижения себестоимости реализованной продукции, рентабельность предприятия в отчетном периоде увеличилась на 30,45%, а изменение структуры товарной продукции способствовало росту рентабельности на 0,03%.

На снижение рентабельности в 2009 г. на 0,03% повлияло увеличение объема реализации продукции. И рост среднереализационных цен на 510 руб. вызвал сокращение уровня рентабельности на 16,97% [29, с. 15].

Проведем факторный анализ рентабельности по отдельным видам продукции. В данном случае анализируем Сваи С70.40-5 и Плиты ПБ1-20.

По данным таблицы 2.5 рассчитаем влияние факторов на изменение уровня рентабельности продукции Сваи С70.40-5 способом цепной подстановки:

РС 2008 === 21,97%;

РС УСЛ = == 45,10%;

РС 2009 == = 19,14%.

Общее изменение рентабельности продукции Сваи С70.40-5 составило:

РС= РС 2009 – РС 2008 = 19,14% – 21,97% = –2,83%,

в том числе за счет изменения:

¾  среднего уровня отпускных цен:

= Р– Р= 45,10% – 21,97% = +23,13%;

¾  уровня себестоимости продукции:

= Р– Р= 19,14% – 45,10% = –25,96%.

Аналогичные расчеты делаются и для продукции Плита ПБ1-20.

Для обобщения информации, составим таблицу 2.10, в которой отразим результаты расчетов рентабельности по отдельным видам продукции.

Таблица 2.10 – Факторный анализ рентабельности по отдельным видам продукции ООО «Комэнергостройпром» за 2008-2009 гг.

Из таблицы 2.10 видно, что наиболее рентабельной из двух рассматриваемых видов продукции является продукция Свая С70.40-5 – уровень рентабельности в 2008 г. и 2009 г. составил 21,97% и 19,14% соответственно. Но следует заметить, что уровень рентабельности в 2009 г. уменьшился на 2,83% по сравнению с предыдущим годом, в том числе за счет роста уровня себестоимости на 25,96% и роста среднереализованных цен на 23,13%.

Рентабельность Плиты ПБ1-20 также уменьшилась на 5,14% и составила в 2009 г. 16,81%, в том числе за счет роста уровня себестоимости на 16,82% и роста среднереализованных цен на 16,82%.

Примерно таким же образом производится факторный анализ рентабельности оборота (продаж).

Зная, из-за каких факторов изменилась прибыль и выручка от реализации продукции, можно узнать их влияние на изменение уровня рентабельности, последовательно заменяя базовый уровень каждого фактора данной модели на фактический отчетного периода.

Р==3,29%; Р== = 18,92%;

Р = 18,92%; Р== 5,18%;

Р 2009 =7,59%.

Далее необходимо определить изменение уровня рентабельности за счет влияния факторов.

= Р– Р = 18,92% – 3,29% = +15,63%;

= Р– Р= 18,92% – 18,92% = 0%;

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6